Angkor Resources Corp. a annoncé une transaction complète actions-contre-dette conçue pour régler environ 1,9 million de dollars de dettes en circulation par l'émission d'actions ordinaires et de bons de souscription. La société émettra 8 263 333 unités à un prix estimé de 0,21 $ par unité, chaque unité étant composée d'une action ordinaire et d'un demi-bon de souscription d'action exerçable à 0,30 $ pendant 24 mois. Cette restructuration financière stratégique comprend une clause d'accélération qui déclencherait l'exercice forcé des bons si les actions de la société se négocient à 0,40 $ ou plus pendant 10 jours de bourse consécutifs, offrant un potentiel de hausse à la fois pour l'entreprise et les détenteurs de bons.
La structure de la transaction comprend un règlement supplémentaire de 187 500 $ par émission d'actions ordinaires aux administrateurs, dirigeants et membres de la direction au même prix de 0,21 $. Ces règlements particuliers n'incluent pas de bons de souscription en raison de leur classification comme transactions avec des parties liées selon les réglementations sur les valeurs mobilières. Grant T. Smith, directeur financier d'Angkor, a souligné que cette démarche stratégique améliore considérablement le bilan de l'entreprise en réduisant le fardeau de la dette et en abaissant les charges d'intérêts, positionnant ainsi la société pour des opportunités de croissance futures sans les contraintes d'importantes obligations de dette.
Le règlement de la dette concerne des obligations provenant de cinq sources distinctes, offrant une restructuration financière complète. Celles-ci incluent des prêts totalisant 471 300 $, un paiement de principal de 400 000 $ lié à l'acquisition d'Evesham, un règlement avec un partenaire participant à 30 % de la vente de la licence Oyadao North, 875 000 $ en billets à payer du projet initial de captage de gaz, et 62 500 $ en rémunération de la direction. Cette approche multidimensionnelle démontre l'engagement de l'entreprise à résoudre diverses obligations financières par une seule transaction coordonnée.
La transaction est qualifiée de transaction avec des parties liées selon l'Instrument multilatéral 61-101, mais elle est exemptée des exigences d'évaluation formelle et d'approbation des minoritaires. Angkor peut réaliser la transaction en s'appuyant sur les exemptions disponibles en vertu du MI 61-101, spécifiquement les sections 5.5(b) et 5.7(1)(a), car la société n'est pas cotée sur un marché spécifié et la valeur de la transaction ne dépasse pas 25 % de la capitalisation boursière d'Angkor lorsqu'elle implique des parties intéressées. Ce cadre réglementaire assure une gouvernance appropriée tout en permettant une exécution efficace du règlement de la dette.
La clôture reste soumise à l'approbation de la Bourse de croissance TSX, les actions étant assujetties à une période de détention standard de quatre mois suivant leur émission. Les administrateurs ont voté à l'unanimité en faveur de la conversion de la dette en actions au prix du marché, reflétant ainsi la confiance dans l'orientation future de l'entreprise et l'importance stratégique du renforcement du bilan. Des informations supplémentaires sur la société et les dépôts de valeurs mobilières sont disponibles via SEDAR+, offrant transparence et accès à une documentation financière détaillée pour les investisseurs et les parties prenantes.
